解讀2012年電子產(chǎn)業(yè)熱點與企業(yè)策略

        2011年是全球電子產(chǎn)業(yè)的調(diào)整期，在內(nèi)外宏觀經(jīng)濟(jì)都不太樂觀、各產(chǎn)業(yè)不斷跨界融合的背景之下，半導(dǎo)體應(yīng)用聯(lián)盟邀請各電子產(chǎn)業(yè)的精英們對2012年產(chǎn)業(yè)的熱點及趨勢展開了交流討論，筆者在此擇其精要做一歸納解讀。

半導(dǎo)體行業(yè)復(fù)蘇仍不明朗，“云”加“端”迅速成長

         招商證劵電子行業(yè)分析師鄢凡表示，半導(dǎo)體行業(yè)是有其特定的波動周期的，一般周期時間為1~2年。以PC、手機(jī)和互聯(lián)網(wǎng)為代表的新技術(shù)推動了上一輪周期的景氣上行，2008年金融危機(jī)之后，半導(dǎo)體行業(yè)隨之進(jìn)入下行區(qū)間。2009年，智能終端推動了一次復(fù)蘇，到了2010年在債務(wù)危機(jī)的打擊下行業(yè)再次下行，現(xiàn)在已是歷史最長的衰退時期。2012年，半導(dǎo)體行業(yè)能否復(fù)蘇還不明朗。據(jù)招商證劵調(diào)查，大部分廠商的庫存水位還處于正常偏上的水平，所以2012年1季度的景氣度可能仍然不如預(yù)期，廠商大多把希望寄托在2季度。半導(dǎo)體行業(yè)的景氣推動力已經(jīng)從PC、電視轉(zhuǎn)到智能手機(jī)，2012年將仍然是半導(dǎo)體廠商降庫存水位的一年。

        危機(jī)中孕育著機(jī)會，下行中也不乏增長。富士康華北投資總監(jiān)李仁杰就認(rèn)為，3C產(chǎn)品中的兩大塊在迅速增長，一個是智能手機(jī)，另一個是平板電腦，其他的消費電子的一些功能慢慢都會被整合進(jìn)這兩大類產(chǎn)品。

        李仁杰認(rèn)為“云”加“端”是今后的增長動力，“端”主要是指移動的端(Tablet、Smart Phone)和娛樂的端(Smart TV)，這樣的“云”加“端”正在快速成長，構(gòu)建自己的產(chǎn)業(yè)鏈。未來的競爭必然是整條產(chǎn)業(yè)鏈的競爭，而不是單一的廠商和產(chǎn)品。競爭圍繞的不止是硬件，還有軟件、服務(wù)、內(nèi)容、購物、電子書(如亞馬遜)等等，硬件只會越來越便宜。

電視獲得新生，2012年關(guān)注用戶體驗和商業(yè)模式

        Mstar市場總監(jiān)楊軍表示2011年彩電市場上中國品牌的表現(xiàn)不錯，從2010年的普遍虧損轉(zhuǎn)變?yōu)?011年的盈利。盈利超過10億的就有2家，其他的也不錯。全球平板電視出貨量超過2億臺，中國的液晶電視出貨量達(dá)到4,400萬。2011年互聯(lián)網(wǎng)電視占了總體出貨量的30%左右，3D電視的比例也達(dá)到15%，12月份個別廠家3D電視的出貨比例甚至超過40%。這些產(chǎn)品正在成為中國彩電的新機(jī)會。

        2012年云電視將成為新的宣傳亮點，3D電視產(chǎn)品價格的下探已成定局，因為面板價格的下降，加上央視3D頻道的開通，3D電視的滲透率會加深。而在這一波電視的技術(shù)升級浪潮中，楊軍認(rèn)為未來廠家的核心競爭力是軟件，2012年Mstar將把Android的規(guī)劃放在很重要的地位。

         對2012年電視產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，創(chuàng)維研究院副院長白驥表示要著重做好2點：1.要做好用戶體驗；2.要實現(xiàn)模式創(chuàng)新。在用戶體驗方面，外觀造型很重要，但要做到輕薄時尚會給技術(shù)帶來很大的壓力，比如，目前的接口很多，在輕薄化的趨勢下必須有所革新。此外，電視和用戶的人機(jī)交互方式也處在變革的前夕。白驥表示，遙控器在30年前解放了消費者的雙手，今天的人機(jī)交互技術(shù)其實跟30年前比沒有大的改變，下一步怎么變化還需要業(yè)界一起摸索。

        在模式創(chuàng)新方面，2012年各廠家都會做Android的操作系統(tǒng)，那么如何做出自己的差異化呢？白驥說，創(chuàng)維現(xiàn)在的做法是加入各種傳感器的使用，比如跑步毯，這樣一來就會帶來整個生產(chǎn)鏈的變化。另一個模式的變化是從開發(fā)、生產(chǎn)、銷售、云端整條生態(tài)鏈的變化，白驥認(rèn)為，現(xiàn)在電視產(chǎn)業(yè)的情況有點像10年前的互聯(lián)網(wǎng)，大家一開始都不知道往哪里走，他估計可能最后電視品牌也會像互聯(lián)網(wǎng)品牌一樣，最后分化為不同的領(lǐng)域品牌，創(chuàng)維可能就專注于健康電視這塊。

         康佳集團(tuán)多媒體全球研發(fā)中心副總經(jīng)理儀海波則表示，不管硬件怎么變化，今后趨同的態(tài)勢已很明顯，差異主要體現(xiàn)在軟件?；ヂ?lián)網(wǎng)巨頭大舉進(jìn)入電視領(lǐng)域，標(biāo)志著3C聚焦的中心又轉(zhuǎn)移到了電視上，電視的創(chuàng)新進(jìn)入了活躍期。展望2012年，LED電視的發(fā)展可能超出預(yù)期，值得關(guān)注的新技術(shù)還包括交互技術(shù)、內(nèi)置wifi、通訊功能等，3D電視的大發(fā)展對3D圖形界面處理能力和3D內(nèi)容的要求也越來越高。

智能手機(jī)增長迅猛，產(chǎn)業(yè)集中趨勢明顯

        在手機(jī)渠道商看來，2011年3G手機(jī)和智能手機(jī)的出貨量明顯上升，2G手機(jī)的出貨量比重下降，運營商渠道的出貨量也有增長。天音通信發(fā)展有限公司廣東總經(jīng)理劉渝龍表示，今年分銷渠道的利潤有所下滑，零售商原來的毛利率有10%，2011年只有8%左右，凈利率更是只有3~4%；分銷商的毛利率也從8%降到3~4%，凈利率不足1%。運營商定制產(chǎn)品的突然放量，也將手機(jī)廠商的凈利率從10%迅速拉低到4~5%。

        2012年智能機(jī)將延續(xù)上升的勢頭，2011年智能機(jī)的出貨量占比從年初的18%猛增到4季度的40%，2012年占比將超過7成。此外，產(chǎn)業(yè)集中的趨勢更加明顯。劉渝龍表示，2012年手機(jī)廠商品牌集中和型號集中的趨勢將增加，單型號將達(dá)到千萬級的峰值。他預(yù)計，2012年零售商的利潤來源向3個方向轉(zhuǎn)變：1. 運營商補(bǔ)貼、傭金；2.賣配件的利潤在上升；3.銷售應(yīng)用軟件、刷機(jī)服務(wù)。

        格科微電子(上海)有限公司總經(jīng)理魏軍則談到了他對2G手機(jī)的看法，目前2G手機(jī)向3G手機(jī)智能手機(jī)的轉(zhuǎn)向雖然很快，但由于其價格優(yōu)勢仍不會馬上消失。預(yù)計2012年中國市場上的2G手機(jī)也還有8千萬到1億的容量。

        除了硬件的變化，智能手機(jī)的軟件也面臨著變革。北京飛漫軟件技術(shù)有限公司CEO魏永明表示2012年的工作重心將從移動互聯(lián)網(wǎng)向Android、智能手機(jī)上轉(zhuǎn)。2012年的HTML5值得關(guān)注，這項技術(shù)會讓操作系統(tǒng)不再重要，今后程序?qū)懸槐榭梢园l(fā)布到所有的機(jī)器上，可能導(dǎo)致新的洗牌。2012年Android、移動互聯(lián)網(wǎng)洗牌的趨勢有2個：1.行業(yè)集中度提高，大的行業(yè)容納更多的資源；2.開發(fā)團(tuán)隊分化，終端和芯片廠商會容納更多的人，有點實力的去做IOS，小團(tuán)隊去做外包。

醫(yī)療電子、車聯(lián)網(wǎng)和LED等新興行業(yè)問題與機(jī)遇并存

        在其他電子行業(yè)看來，醫(yī)療電子行業(yè)就是一塊金礦，但是深圳市藍(lán)韻實業(yè)有限公司集團(tuán)戰(zhàn)略發(fā)展總監(jiān)劉明宇則表示，醫(yī)療電子行業(yè)競爭也相當(dāng)激烈。據(jù)劉總估計，2011年深圳有560多家企業(yè)從事醫(yī)療器械的生產(chǎn)，包括有源和無源，產(chǎn)值大概在230億左右。十二五期間深圳醫(yī)療產(chǎn)業(yè)規(guī)劃2,000億，醫(yī)療器械規(guī)劃800個億，增長空間巨大。

        醫(yī)療器械屬于特許行業(yè)，監(jiān)管門檻比較高。劉總表示，2011年執(zhí)法尺度變嚴(yán)，做出來產(chǎn)品想上市越來越困難，而且產(chǎn)業(yè)的競爭度越來越高。第一個產(chǎn)品做出來之后，模仿的速度越來越快，這樣把供應(yīng)商、渠道商都拉入價格戰(zhàn)，再加上廠家出貨量也不大，所以利潤一直在下降。

        2012年，藍(lán)韻會把重心向傳統(tǒng)設(shè)備傾斜。機(jī)會主要在3點：1.面向基層的應(yīng)用，需要提供較低的使用成本；2.家用電子和移動電子，主要面向老弱病殘孕這5類人群；3.戶外、運動、急救類產(chǎn)品；4.云健康和移動健康。

        物聯(lián)網(wǎng)在2011年卷起了一股熱潮，車聯(lián)網(wǎng)作為其中一支走的比較快的力量，已經(jīng)以車載音響為突破口打開了市場。中國聯(lián)通惠州分公司副總經(jīng)理周耀文表示，惠州的車載音響產(chǎn)業(yè)已經(jīng)占到全國車載音的6、7成，包括制造、內(nèi)容、交通、車身安全和娛樂等的產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展已經(jīng)相當(dāng)完整?，F(xiàn)在可以提供從大的車廠到小的4S店后臺控制的汽車音響制造的全部解決方案。2011年國內(nèi)外有5個品牌使用了惠州聯(lián)通的標(biāo)準(zhǔn)車載音響，后裝市場惠州也有15萬到20萬臺車載音響出貨。

        雖然車載音響賣的不錯，但是在深圳市摩森車典總經(jīng)理姜銳看來，現(xiàn)在的車聯(lián)網(wǎng)商業(yè)模式大家仍然沒有想明白，大的汽車電子廠家仍然滿足于借著車聯(lián)網(wǎng)的名號賣硬件。今后一鍵通以及車機(jī)和手機(jī)平板互動的發(fā)展是大勢所趨，服務(wù)的免費化也是必然的趨勢，但是能做到提供免費服務(wù)的廠家基本上沒有。摩森車典在2011年跟深圳接近一半的4S店合作已經(jīng)能夠提供免費的服務(wù)，但是現(xiàn)在看來也存在一些問題，需要尋找其他與用戶結(jié)合的途徑。

        LED行業(yè)在2011年可謂諸多不順，但上市的熱度絲毫不減且預(yù)計會延續(xù)到2012年全年。深圳市創(chuàng)新投資集團(tuán)有限公司高級研究員張華從投資的角度認(rèn)為，國內(nèi)創(chuàng)業(yè)板PE值的持續(xù)下跌預(yù)示著國內(nèi)市場已進(jìn)入高投資成本和低收益率的時期。2011年國內(nèi)LED產(chǎn)業(yè)鏈廠商除了藍(lán)寶石生產(chǎn)廠商外，其他都有上市，勤上光電作為一家專注于LED照明的企業(yè)，從審批發(fā)行到上市只用了24天，這對專注于LED照明的廠商是一個鼓勵。2011年LED背光源的需求沒有原先估計的那么大，LED照明也沒有真正起量?，F(xiàn)在看來，大部分上游的投資都在藍(lán)光芯片上，LED照明如果不能按預(yù)期的起量的話，風(fēng)險是很大的。藍(lán)寶石襯底的價格已經(jīng)從35美元降到2011年底的7美元。大部分的廠商都將希望放在了2012年的3季度之后或者2013年的照明市場。目前輿論認(rèn)為，中國政府將在2012年中晚些時候發(fā)布補(bǔ)貼政策，政策可能沿襲2008年對節(jié)能燈的綠色照明工程政策，采取諸如補(bǔ)貼LED燈泡30~50%購買價的方案，在3~5年內(nèi)總計補(bǔ)貼1億~2億只LED燈泡或補(bǔ)貼額度達(dá)到10~20億美元。