2020年全球半導(dǎo)體市場的趨勢展望

2020年受疫情的影響，整個(gè)行業(yè)變化是較大的,在此，賽迪顧問把2020年上半年的情況做了統(tǒng)計(jì)。

1   全球2020年上半年情況

1.1 2020年的新冠疫情對半導(dǎo)體行業(yè)有什么影響？

還是從2019年談起。2019年是半導(dǎo)體硅周期中波谷的一年，主要受存儲(chǔ)器市場大幅下滑等影響，存儲(chǔ)器有-12%的下滑。2020年上半年的1個(gè)亮點(diǎn)，是在中國GDP一二季度合并起來下降了1.6%，而國外主要發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體上半年幾乎是2位數(shù)負(fù)增長的情況下，全球半導(dǎo)體行業(yè)在2020年上半年能夠取得4.5%正增長，預(yù)計(jì)全年4.8%的增幅應(yīng)該是難能可貴的，可以說在哀鴻遍野的經(jīng)濟(jì)大潮下，半導(dǎo)體行業(yè)雖然談不上一枝獨(dú)秀，包括醫(yī)療也很火熱，但是整個(gè)半導(dǎo)體行業(yè)能取得這樣的發(fā)展勢頭應(yīng)該是難能可貴的。

圖1 2001—2019年全球半導(dǎo)體市場規(guī)模及增速 數(shù)據(jù)來源：WSC，賽迪顧問整理，2020年8月

這次疫情對半導(dǎo)體行業(yè)沒有影響嗎？實(shí)際上，按照世界半導(dǎo)體貿(mào)易統(tǒng)計(jì)組織2019年11月的預(yù)測，2020年全球半導(dǎo)體市場的增速是5.9%。現(xiàn)在看，例如能實(shí)現(xiàn)4.8%，雖然在整個(gè)經(jīng)濟(jì)下滑中還實(shí)現(xiàn)了逆勢增長，但是還是比預(yù)測少了1.1個(gè)百分點(diǎn)，還是受到經(jīng)濟(jì)下滑的影響。

1.2 各國市場

按照國別來看，首先還是按照世界半導(dǎo)體貿(mào)易統(tǒng)計(jì)組織看，中國半導(dǎo)體市場是全球最大的，已經(jīng)將近10年了，大約從2011年開始就已經(jīng)是全球最大的市場，2019年占全球市場的35%。

現(xiàn)在經(jīng)常拿中國和美國對比，美國占全球半導(dǎo)體市場的19%，即中國是美國的近2倍。歐盟、日本的市場份額都不足10%。可見中國在全球半導(dǎo)體市場中所占的地位、份額，經(jīng)過10年的發(fā)展是絕對的第一，已經(jīng)不可撼動(dòng)。

1.3 從產(chǎn)品結(jié)構(gòu)看市場

在產(chǎn)品結(jié)構(gòu)上，人們都說中國在一窩蜂地搞集成電路，到底搞什么產(chǎn)品？首先要從市場層面來分析，現(xiàn)在全球和中國日趨接軌，只看中國的市場已經(jīng)不夠了，還要看全球到底分布是什么樣。

如果從產(chǎn)品結(jié)構(gòu)來看，存儲(chǔ)器和邏輯電路各占約25%的份額，就是這兩大產(chǎn)品占了一半。所以為什么現(xiàn)在中國各地有人在搞Flash、DRAM，因?yàn)槿舸鎯?chǔ)器領(lǐng)域不搞，相當(dāng)于1/4的市場就放棄了。另外，為什么中芯國際在升級代工？因?yàn)檫壿嫶び质?5%的份額。若存儲(chǔ)器和邏輯這兩個(gè)領(lǐng)域能占住，就占住了一半的市場（如圖2）。

圖2 2001—2019年全球半導(dǎo)體市場產(chǎn)品結(jié)構(gòu) 數(shù)據(jù)來源：WSC，賽迪顧問整理，2020年8月

2019年光電器件、傳感器增速較高。全球其他領(lǐng)域的份額基本是下滑，唯一一個(gè)高增長的是光電器件，增速將近10%，傳感器增速在3%~5%左右。所以這兩個(gè)是高增長領(lǐng)域，但是份額并不大：光電器件9%多，傳感器3.3%。

所以國內(nèi)抓得還是比較準(zhǔn)：一是把巨大的存量市場抓住，另外把新興的高成長市場抓住。

1.4 應(yīng)用市場

1）從需求角度看

過去講所謂的3C（消費(fèi)、通信、計(jì)算機(jī)），從全球整體來看，現(xiàn)在還是通信排第一，為33%。為什么國外對5G看得很重？包括對通信芯片管制得比較嚴(yán)？因?yàn)橥ㄐ耪剂?/3的份額，因此是兵家必爭之地。

第二是計(jì)算機(jī)領(lǐng)域，雖然臺(tái)式機(jī)現(xiàn)在用得少了，不過，由于新冠疫情的影響，遠(yuǎn)程辦公、在家教學(xué)帶動(dòng)了一大波電腦需求；另外像超算中心、云計(jì)算等也是對計(jì)算機(jī)領(lǐng)域非常大的帶動(dòng)，因此占了28%的份額。

33%+28%就是60%，可見如果占住這2塊市場，全球市場的60%就掌握在自己手中。

人們經(jīng)常提到的汽車、工業(yè)、消費(fèi)電子，數(shù)目比較接近，分別為13%、12%、11%，盡管這些領(lǐng)域的熱度較高，但是在全球市場中所占的份額還是較小的。

所以最近國家無論是對通信芯片的大力扶持，還是對服務(wù)器芯片包括通用CPU的支持，正是看到了龐大的市場需求。

2）從供給角度看

全球半導(dǎo)體產(chǎn)能的構(gòu)成情況，第一是技術(shù)結(jié)構(gòu)，因?yàn)榻?jīng)常有人說中國的技術(shù)水平不高等。可以從以下4點(diǎn)進(jìn)行分析。

①按線寬劃分，產(chǎn)能最大的是什么工藝？14 nm，約占全球20%的芯片制造產(chǎn)能，即1/5。

②產(chǎn)能增長最快的是什么工藝？7 nm。2018年增速是38%。這相當(dāng)可觀，短短三四年，7 nm產(chǎn)能從0到占全球大概5%的市場份額。

③我們經(jīng)常講的28 nm，很多企業(yè)也在投，在全球產(chǎn)能中占了11%左右。

④回到新的8號文件(注：國務(wù)院國發(fā)[2020]8號文 《新時(shí)期促進(jìn)集成電路產(chǎn)業(yè)和軟件產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的若干政策》，2020年8月發(fā)布)的優(yōu)惠政策有嚴(yán)格的線寬，65 nm是在8號文件上明確提出來的，這是享受優(yōu)惠政策的一檔。65 nm還是選得比較準(zhǔn)的，因?yàn)?5 nm的產(chǎn)能增長速度僅次于7 nm：7 nm在全球增速是38%，65 nm產(chǎn)能的增速是28%。這還是比較基于市場的，不是65 nm已經(jīng)被替代了。

⑤在新的8號文件已經(jīng)劃了130 nm紅線，高于130 nm就享受不到政策優(yōu)惠了。從全球來看，130 nm及以下或更高級的產(chǎn)能占全部產(chǎn)能的78%，即新的8號文件鼓勵(lì)的是（如果從全球角度看）涵蓋了集成電路1/4的產(chǎn)能區(qū)間。所以新的8號文件覆蓋的面或惠及的企業(yè)是比較廣的。

3）產(chǎn)能的區(qū)域結(jié)構(gòu)

2019年是非常具有紀(jì)念意義的1年，正是在2019年，中國集成電路的產(chǎn)能成為全球最大的市場，占了20%，美國占的份額是10%。也就是中國的市場是美國的2倍，中國的制造能力是美國的2倍。

不過，李珂認(rèn)為：我們還有很多像毛細(xì)血管的關(guān)鍵環(huán)節(jié)沒有打通。

過去幾年，中國的產(chǎn)能每年以兩位數(shù)的速度增長，而其他國家像歐洲、日本隨著舊的生態(tài)淘汰，產(chǎn)能不但沒有增加還在萎縮。

4）投資并購

如果拋去圖3中間2個(gè)較高的柱狀圖，從一個(gè)比較長的周期來看，在全球半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)的并購當(dāng)中，還是出現(xiàn)了穩(wěn)步增長，從2012年一百多億到現(xiàn)在每年三百多億，所以整個(gè)行業(yè)的兼并重組資本還是比較活躍的。而只有資本層面不斷活躍，我們在產(chǎn)業(yè)發(fā)展才有更新的活力，所以隨便一家企業(yè)市盈率100%多，大家還是覺得具有財(cái)富效應(yīng)。

圖3 2012—2019年全球半導(dǎo)體并購金額 數(shù)據(jù)來源：賽迪顧問，2020年8月

2 國內(nèi)市場狀況

2.1 國內(nèi)市場規(guī)模

談半導(dǎo)體的市場/產(chǎn)業(yè)，還是要放在電子信息的角度。從2020年上半年的情況來看還是不錯(cuò)的，上半年中國電子信息制造業(yè)企業(yè)的營收增長4.6%，這在疫情期間是難能可貴的。同時(shí)還有一個(gè)振奮人心或很奇怪的現(xiàn)象：中國電子信息企業(yè)的利潤增速達(dá)到27%，而2019年是負(fù)增長?？梢娢覀冊谝咔槠陂g做的更多的是高附加值的產(chǎn)品。正是整個(gè)電子信息產(chǎn)業(yè)的持續(xù)發(fā)展，已經(jīng)或者還將繼續(xù)帶動(dòng)國內(nèi)集成電路市場和產(chǎn)業(yè)的增長。

賽迪顧問統(tǒng)計(jì)的數(shù)據(jù)一直比國際組織高，按照賽迪顧問的統(tǒng)計(jì)，2019年中國集成電路市場規(guī)模達(dá)1.5萬億元人民幣（圖4），如果按照這個(gè)數(shù)據(jù)去計(jì)算，在全球約占45%、46%的份額。國內(nèi)的增速一直比全球要高，2019年全球負(fù)增長12%，而國內(nèi)大概也就是5點(diǎn)幾個(gè)百分點(diǎn)。2020年國際組織預(yù)測全球增長4.6%、4.8%，賽迪顧問預(yù)測大概會(huì)有6%的增長。世界組織公認(rèn)2020年全球主要經(jīng)濟(jì)體GDP唯一保持增長的可能就是中國，所以我們沒有理由不相信中國集成電路的市場需求隨之增長。

圖4 2012—2019年中國集成電路市場規(guī)模及增速 數(shù)據(jù)來源：賽迪顧問，2020年8月

2.2 進(jìn)出口情況

據(jù)海關(guān)總署統(tǒng)計(jì)，2019年我國進(jìn)口3千億美元，出口1千億美元（圖5），這是在規(guī)模上比較好記的數(shù)據(jù)。從2020年上半年的情況看同樣如此。

圖5 2015—2019年中國集成電路進(jìn)出口額 數(shù)據(jù)來源：海關(guān)總署，賽迪顧問整理

為什么我們市場比較紅火？我們2020年上半年按照海關(guān)統(tǒng)計(jì)，國內(nèi)貨物貿(mào)易進(jìn)出口總額中進(jìn)口下降了7.1%，出口下降了6.1%，所以在整個(gè)外貿(mào)形勢不景氣的情況下，上半年集成電路的進(jìn)口增長了12%，出口增長了10%，也不排除企業(yè)提前備貨的因素。所謂的開放合作、世界同“芯”，從中國的進(jìn)出口數(shù)據(jù)來看或者數(shù)據(jù)的直觀反應(yīng)并沒有受到進(jìn)出口萎縮，和全球的半導(dǎo)體廠商不來往，或者我們的出口受到限制了，至少從我們的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)上沒看到這種情況出現(xiàn)。

我們國內(nèi)的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)和應(yīng)用結(jié)構(gòu)基本上和全球類似。2020年上半年趨勢發(fā)生了較大的變化。

還是看2020年上半年，新基建對我們的集成電路產(chǎn)業(yè)帶來很大的市場？從應(yīng)用結(jié)構(gòu)來看，第一，增長最快的還是通信領(lǐng)域，5G的建設(shè)，大量的基站建設(shè)推動(dòng)了通信領(lǐng)域芯片的快速增長；在計(jì)算機(jī)領(lǐng)域，隨著新冠疫情出現(xiàn)的遠(yuǎn)程辦公，對計(jì)算機(jī)芯片的帶動(dòng)作用是非常大的。反之，之前我們一直寄予厚望的汽車領(lǐng)域，最近幾年中國的汽車產(chǎn)業(yè)不太景氣，產(chǎn)能在持續(xù)下滑，這是一方面；另一方面很多地方政府限購，說明需求側(cè)也沒有放開。之前的幾次會(huì)議很多廠商講看好智能汽車，但包括自動(dòng)駕駛現(xiàn)在也遇到法律、倫理上的障礙，所以人們寄予厚望的汽車領(lǐng)域反倒不盡如人意。

還是回到中國集成電路產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。我國的十三五推進(jìn)綱要的目標(biāo)是到2020年產(chǎn)業(yè)規(guī)模要達(dá)到9千億元，從目前來看至少到2020年上半年整個(gè)產(chǎn)業(yè)增長16%，勢頭還是不錯(cuò)的；但是從下半年開始，隨著中美關(guān)系的不確定性，可能會(huì)帶來一些影響，可能會(huì)少二三百億元，達(dá)到8700億元左右。

芯片制造方面，從2020年上半年的增勢來看還會(huì)保持加速增長，一方面中芯國際及各地方政府在大力擴(kuò)充產(chǎn)能，記得幾年前就有很多專家講產(chǎn)能為王，現(xiàn)在如果拿不到國外公司的產(chǎn)能，那恰恰印證了所謂產(chǎn)能為王的概念。所以雖然我們現(xiàn)在坐擁全球最大的半導(dǎo)體產(chǎn)能，已經(jīng)占了1/5，但是技術(shù)水平還有待進(jìn)一步提升，因此一方面還需要進(jìn)一步提升自己的工藝水平，相對35%的市場，如果合理，制造市場應(yīng)占全球的35%。更進(jìn)一步，我們的產(chǎn)能可否占到全球的40%？這樣不只為中國企業(yè)服務(wù)，還服務(wù)一帶一路，為全球半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)作出貢獻(xiàn)。所以如果按照35%、40%來測算，我們還有1倍的提升空間。

封裝測試領(lǐng)域在這些年做得非常出色，無論是技術(shù)、規(guī)模還是全球地位上，包括和國內(nèi)的產(chǎn)業(yè)鏈銜接上，做得非常好。所以預(yù)計(jì)未來國內(nèi)的封測產(chǎn)業(yè)還會(huì)保持持續(xù)穩(wěn)定的增長。

3 結(jié)論和判斷

1）現(xiàn)在非常時(shí)髦的詞是“雙循環(huán)”：國內(nèi)循環(huán)，國際循環(huán)。我們有沒有條件做雙循環(huán)？如何去踐行雙循環(huán)？集成電路產(chǎn)業(yè)是兩頭在內(nèi)的（市場和產(chǎn)能都在國內(nèi)）。（注：以前很多專家批評光伏產(chǎn)業(yè)是兩頭在外，因市場主要出口到歐盟，原材料從國外來）。雙在內(nèi)為整個(gè)行業(yè)的雙循環(huán)奠定了很好的基礎(chǔ)，因此集成電路行業(yè)有條件去踐行國際國內(nèi)雙循環(huán)的概念。

2）未來的增長點(diǎn)在什么地方？主要在“兩新一高”。

兩新之一是新基建，包括5G、充電樁等；第二是新型城鎮(zhèn)化。無論從現(xiàn)在還是未來相當(dāng)長的一段時(shí)間，關(guān)于消費(fèi)類電子產(chǎn)品，記得2003年、2004年MP3、MP4大行其道的時(shí)候，有很多專家認(rèn)為殺手級的應(yīng)用在向消費(fèi)領(lǐng)域延伸，但是至少從目前來看，無論是國際還是國內(nèi)，只有百分之十幾的份額，而且手機(jī)的集成度不斷提升擠壓了其他產(chǎn)品，依靠消費(fèi)類電子的帶動(dòng)是很困難的，而且拼殺是非常激烈的，是紅海市場。無論是新基建還是新型城鎮(zhèn)化所帶來的智能交通、智能醫(yī)療、智慧城市，無論是市場的規(guī)模、廣度，還是國內(nèi)企業(yè)的機(jī)遇等，是值得人們重點(diǎn)關(guān)注的。

“高”就是高質(zhì)量的發(fā)展，像節(jié)能環(huán)保、生物醫(yī)藥等。高速的發(fā)展方式要轉(zhuǎn)變，居民也是一樣，從注重溫飽向小康，再注重健康、醫(yī)療、養(yǎng)生，因?yàn)橄瘸燥柎┡?，再升官發(fā)財(cái)，然后是長命百歲。所以真正高質(zhì)量的發(fā)展是值得我們注意的。

    3）回顧2000年18號文件 （即《國務(wù)院關(guān)于印發(fā)鼓勵(lì)軟件產(chǎn)業(yè)和集成電路產(chǎn)業(yè)發(fā)展若干政策的通知》(國發(fā)〔2000〕18號)的發(fā)布，2011年4號文件（國發(fā)[2011]4號《關(guān)于印發(fā)進(jìn)一步鼓勵(lì)軟件產(chǎn)業(yè)和集成電路產(chǎn)業(yè)發(fā)展若干政策的通知》），可以大膽預(yù)測，短則5年，長則10年，也就是我們在未來的5~10年或第3個(gè)10年，應(yīng)該有從量變到質(zhì)變的突破。常言道“三十年河?xùn)|，三十年河西”，從2000年—2030年將是30年，是不是應(yīng)該有河?xùn)|到河西的轉(zhuǎn)變呢？從設(shè)計(jì)用EDA工具，到設(shè)計(jì)、封裝、設(shè)備、材料、應(yīng)用，每個(gè)領(lǐng)域都有很多優(yōu)秀的企業(yè)，每個(gè)領(lǐng)域無論是國家還是地方政府都給予了大力扶持。原來很多專家說重點(diǎn)突破、以點(diǎn)帶面，未來要么不突破，如果突破，一定是全面突破的態(tài)勢。

4）人們經(jīng)常會(huì)討論現(xiàn)在的國際氛圍，未來將是怎樣？李珂的觀點(diǎn)是：現(xiàn)在是互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代，在電子信息領(lǐng)域，無論是文化氛圍還是科技氛圍，開放和合作肯定是全球主流。雖然在短期內(nèi)可能會(huì)受到政治因素的干擾，但是科學(xué)無國界，在產(chǎn)業(yè)界和學(xué)術(shù)界來看，只有開放合作共贏才能夠?qū)崿F(xiàn)產(chǎn)業(yè)發(fā)展。大家在商言商，做的都是希望能有更多的客戶、有更大的應(yīng)用，產(chǎn)品能夠?qū)崿F(xiàn)產(chǎn)業(yè)化，實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)價(jià)值和社會(huì)價(jià)值。所以預(yù)計(jì)未來的5到10年，雖然可能政治氛圍會(huì)時(shí)緊時(shí)松，從國家包括學(xué)術(shù)界，都在說未來的開放合作一定是我們的主流。

（注：本文來源于《電子產(chǎn)品世界》雜志2020年10月期）