臺灣關(guān)注大陸政策 擔(dān)心自己企業(yè)受影響

　　有一年我到印尼泗水知名野生動物園游玩，園方提供與老虎合照的收費活動，每人100元臺幣，難得機會我不假思索便參加。過了一陣子外電新聞報導(dǎo)同為臺灣游客與老虎合照時被老虎突然攻擊不幸死亡，令我驚覺當(dāng)時是冒著生命危險。我認(rèn)為大陸產(chǎn)業(yè)與臺灣的關(guān)系好像老虎與游客合照，當(dāng)老虎沒長大不兇時，我們臺灣如同游客賺到了，一旦老虎發(fā)威臺灣可慘，最糟糕將被吃掉。當(dāng)大陸官方全力扶植補貼產(chǎn)業(yè)，就意謂這頭老虎要發(fā)威了，臺灣相關(guān)廠商死傷遍野。

　　LED2010年后慘兮兮

　　2009年9月工信部、財政部、科技部等5部委聯(lián)合對外印發(fā)「半導(dǎo)體照明節(jié)能產(chǎn)業(yè)發(fā)展意見通知」，2009～2011年間中國LED上游設(shè)備投資總額，由政府直接投資占40%，形同政府帶頭沖刺LED產(chǎn)能。對臺灣LED業(yè)者傷害有多大?股價會說話，晶電(2448)2010年初股價尚有122.5元，一路崩跌至2012年最低40元，大跌67%，現(xiàn)在股價50余元仍是歷史相對低點。其他LED，自2010年以來迄今股價莫不重挫，璨圓(3061)下跌73%、億光(2393)下跌46%、東貝(2499)下跌56%、隆達(dá)(3698)下跌68%。

　　金太陽使太陽能無光

　　2009年7月科技部、財政部、能源局共同發(fā)布「金太陽示范工程」，預(yù)計未來2～3年內(nèi)將采取財政補貼太陽能產(chǎn)業(yè)100億人民幣。2011年元月，工信部發(fā)布「多晶矽行業(yè)準(zhǔn)入條件」，表示多晶矽專案每期規(guī)模必需大于每年3000噸。2011年3月，十二五規(guī)劃太陽能目標(biāo)從原計劃至2015年實現(xiàn)太陽能裝置量由5GW提升至10GW，至2020年目標(biāo)50GW。2011年7月，擴大金太陽示范工程補助，未來采用晶體矽組件可獲得每瓦9元人民幣的補貼。大陸官方一連串補貼太陽能，臺灣太陽能崩盤，太陽能電池龍頭茂迪(6244)2010年初尚有154元身價，卻慘跌到2012年最低21.35元，大跌86%，目前價位已回升至56元，不過仍較2010年高點下跌63%。其余太陽能族群股價較2010年高點，中美晶(5483)下跌68%、昱晶(3514)下跌70%、綠能(3519)下跌83%，即便營運狀況最好的上游導(dǎo)電膠廠商碩禾(3691)，也較2011年最高價905元下跌54%。

　　IC設(shè)計下個地雷

　　如今工信部補貼指向半導(dǎo)體，規(guī)劃扶植半導(dǎo)體10年內(nèi)投資1兆人民幣，半導(dǎo)體制造、設(shè)備、封測、IC設(shè)計獲利前2年免稅、第3年減半，如此政策補貼臺灣廠商怎打得過?2006～2012年復(fù)合成長率以IC設(shè)計25.7%最高，這是臺灣IC設(shè)計業(yè)很大警訊，過去是小貓不足懼，現(xiàn)在變成老虎要提防。如果我方不及時因應(yīng)恐3年后股價步入太陽能、LED后塵。聯(lián)發(fā)科(2454)最大勁敵展訊已被清華紫光收購，但聯(lián)發(fā)科已進(jìn)入20奈米，展訊才28奈米，聯(lián)發(fā)科技術(shù)領(lǐng)先，但展訊并入紫光有客戶群及強大政策背后支援。聯(lián)發(fā)科自2011年8月低點221元以來已大漲1倍，明年很難如同外資所言攻上500元，逐步進(jìn)入高檔區(qū)了。