地震對全球芯片產(chǎn)業(yè)的沖擊

今年4月初，中國臺灣地區(qū)發(fā)生近25年來的最大地震，引發(fā)了全球各行業(yè)的關注，特別是半導體行業(yè)，甚至有媒體發(fā)文稱：全球半導體供應鏈抖音臺灣地震而亮起紅燈。為什么這么說呢？我們知道，全球最大的半導體代工廠臺積電就位于臺灣省，其向世界各大半導體公司供貨，特別是蘋果、英偉達和高通等頭部公司，如果負責全球半導體代工產(chǎn)量近七成的臺灣生產(chǎn)線出現(xiàn)問題，那么不排除全球半導體供應鏈崩潰的可能性。目前評估結果顯示，此次強震對臺積電核心代工生產(chǎn)設施和DRAM（一種半導體存儲器）生產(chǎn)線未造成嚴重影響，讓外界稍稍松了口氣。但有分析認為，此次地震可能會讓全球要求半導體供應鏈多元化的呼聲更加強烈。

中國臺灣地震影響全球半導體業(yè)一文看懂如何撼動芯片供應鏈

臺灣地震是對該地區(qū)芯片制造業(yè)風險的鮮明提醒

此次地震波及占臺灣制造業(yè)總產(chǎn)值約20%的半導體產(chǎn)業(yè)。作為全球半導體產(chǎn)業(yè)高地，臺灣擁有全球第一芯片制造廠商臺積電、第四大制造廠商聯(lián)電，以及力積電等一眾半導體大廠，相關工廠主要集中在新竹科學園區(qū)和臺南科學園區(qū)等地。

       首先，臺灣地區(qū)地理的局限性引發(fā)外界地緣風險的擔憂與日俱增。2021年和2023年連續(xù)襲擊臺灣地區(qū)的破紀錄干旱甚至引發(fā)了半導體可能減產(chǎn)的擔憂。半導體生產(chǎn)過程中，需要大量的水來去除晶圓版表面的殘留物。特別是隨著半導體工藝不斷精進，耗水量隨之增加。外界普遍認為，即使此次強震對臺積電的生產(chǎn)設施負面影響比外界預估要小，但未來隨時可能發(fā)生影響臺積電半導體生產(chǎn)的黑天鵝事件，單一供應鏈的風險或將進一步凸顯。

　　第二是美日都在推動本國“半導體復興”。4月2日，日本宣布將為本國從事尖端半導體開發(fā)的公司Lapidus提供高達5900億日元的額外支持。Lapidus計劃于2025年試產(chǎn)尖端2納米產(chǎn)品，并于2027年開始全面量產(chǎn)。美國白宮上月20日發(fā)表聲明稱，準備向英特爾提供最多85億美元的直接資金補助和110億美元的優(yōu)惠貸款。美國政府計劃通過《半導體法案》等，到2030年將其國內在全球半導體產(chǎn)量中的份額從目前不足10%提高到20%。

美光暫停DRAM報價，韓廠跟進

位于新北的南亞科Fab3A和美光林口廠受地震影響較大，南亞科該廠區(qū)主要生產(chǎn)20/30nm制程產(chǎn)品，最新制程1Bnm正在開發(fā)中。

      美光林口廠與臺中廠為DRAM重要生產(chǎn)基地，內部系統(tǒng)已將兩個廠區(qū)合而為一，目前已有最新1betanm制程投片，后續(xù)也將有HBM，預期在臺灣地區(qū)生產(chǎn)仍需數(shù)日時間完全恢復運作。其余廠區(qū)多半在停機檢查后陸續(xù)復工。力積電、華邦電等均無恙。

由于美光的DRAM產(chǎn)能，主要集中在臺灣地區(qū)，受到地震影響，該公司3日通知客戶，暫停DRAM報價，產(chǎn)品線包括DDR4、DDR5和HBM。

　　“臺灣強震，韓國半導體企業(yè)或將受益”，韓國《文化日報》6日的報道稱，韓國KB證券研究員金東元在5日發(fā)布的報告中認為，臺灣強震后部分水管受損，部分前端工藝設備出現(xiàn)系統(tǒng)錯誤，需要進行額外檢查，因此臺積電生產(chǎn)設施完全正?；€需要一定時間。金東元稱，韓國半導體產(chǎn)業(yè)已成為存儲半導體和代工半導體供應鏈多元化的最佳替代方案，預計將帶來長期效益，而三星電子、SK海力士、三星電機等企業(yè)將受益于此。

對于地震所造成影響，臺積電方面表示，雖然部分廠區(qū)的少數(shù)設備受損并影響部分產(chǎn)線生產(chǎn)，主要機臺包含所有極紫外（EUV）光刻設備皆無受損。臺積電表示，在地震發(fā)生后10小時內，晶圓廠設備的復原率已超過70%，新建的晶圓廠（如晶圓十八廠）的復原率更已超過80％。臺積電目前正與客戶保持密切溝通，將繼續(xù)密切監(jiān)控并適時與客戶直接溝通相關影響。

        就地震對半導體行業(yè)的影響，有分析機構已調查各廠受損及運行狀況，存儲芯片DRAM產(chǎn)業(yè)多集中在北部與中部，晶圓代工產(chǎn)業(yè)則在北中南三地區(qū)，今日上午北部林口地區(qū)地震最大約4到5級，其他地區(qū)地震約4級左右，各廠已陸續(xù)進行停機檢查。盡管檢查尚未結束，但目前為止各廠都沒有發(fā)現(xiàn)重大的機臺損害。關于AI供應狀況，由于英偉達芯片采用的4nm制程都在臺積電南科生產(chǎn)，盡管該廠人員未進行疏散，但有部分機臺需停機檢查，預估經(jīng)調校后能盡速恢復運作，影響可控。存儲器方面，由于美光的DRAM產(chǎn)能主要集中在臺灣，因此該公司率先停止DRAM報價，災后的損失評估后再度啟動今年第二季度合約價談判。三星、SK海力士也跟進停止報價，希望觀望后市后再行動。雖然地震造成美光與南亞科技出現(xiàn)停機狀況，但目前因現(xiàn)貨貨源仍顯充足，現(xiàn)貨價格未在今日產(chǎn)生劇烈波動。

       另外，半導體工廠需要強大的電力供應，地震會引發(fā)斷電，因此半導體工廠必將受創(chuàng)，因此不斷產(chǎn)能受限，也會因此對外界帶來恐慌，因此引發(fā)的經(jīng)濟損失更是難以估計。

市場講究的是供求，地震引發(fā)的半導體產(chǎn)能下降必然會引起價格波動，在市場經(jīng)濟的今天，公司股價、原料價格、出口量都會跟著實時情況而變化，地震必將會給半導體市場帶來供不應求的情況，因此價格上漲，各廠商囤貨的情況會越演越烈，并且會出現(xiàn)一系列的連鎖反應，造成后續(xù)整個市場的走向發(fā)生變化。地震發(fā)生后，全球半導體市場出現(xiàn)了短暫的恐慌情緒。投資者對半導體行業(yè)的信心下降，導致股價波動。同時，由于產(chǎn)能下降和供應鏈中斷，部分半導體產(chǎn)品的價格出現(xiàn)了上漲。這種市場波動不僅影響了半導體企業(yè)，也波及到了下游的電子產(chǎn)品制造商和消費者。

芯片生產(chǎn)，磨難重重

更令晶圓廠憂心的或是上游原材料供應鏈，自然災害是影響半導體供應的重要變量之一。1999年，中國臺灣“921地震”曾引起臺積電廠區(qū)生產(chǎn)中斷，導致一些晶圓廠花了約一周時間才恢復生產(chǎn)。這次臺灣發(fā)生7.3級地震也牽動各方神經(jīng)，業(yè)界尤其關注芯片供應是否會受阻。但臺灣方面表示目前受損可控，供應鏈不會大量受損。

美光：預計臺灣地區(qū)地震對本季度 DRAM 內存供應造成中等個位數(shù)百分比影響

不光是臺灣，日本也是全球半導體的重要生產(chǎn)國，擁有多家知名的半導體企業(yè)，如東芝、索尼、夏普、日立等。并且日本多發(fā)地震是常識，早在之前1月1日日本地震時，其半導體產(chǎn)業(yè)也遭重創(chuàng)，不少半導體廠商的生產(chǎn)線受到了影響，甚至停產(chǎn)。這些企業(yè)的產(chǎn)品涵蓋了功率器件、車用芯片、射頻芯片、高性能模擬芯片、整合式電源管理芯片、CMOS圖像傳感器、液晶顯示器、半導體材料等多個領域。

日本突發(fā)7.4級地震，芯片產(chǎn)業(yè)是否再受影響？

這次地震也讓日本的半導體產(chǎn)業(yè)鏈出現(xiàn)了斷裂，不僅影響了日本本土的半導體企業(yè)，也影響了日本與其他國家和地區(qū)的半導體合作。例如，日本是全球最大的半導體材料供應商，它為全球的半導體廠商提供了大量的硅片、光刻膠、化學品、氣體等材料，這些材料的供應受到了地震的影響，導致全球的半導體產(chǎn)能受到了限制。全球第一大MLCC日商村田制作所，其有多間工廠位于此次地震區(qū)域內，分別為金澤村田制作所（SAW Filter）、小松村田制作所（WiFi、Bluetooth模組）。由于村田SAW Filter全球市占率接近50%，因此其工廠情況也備受業(yè)界關注。

地震，日本半導體連遭重創(chuàng)

地震對半導體行業(yè)的影響，讓業(yè)內開始反思現(xiàn)有的生產(chǎn)布局和供應鏈管理模式。一方面，企業(yè)需要加強對生產(chǎn)設備的抗震性能進行改進，以降低未來類似事件帶來的損失。另一方面，行業(yè)內的企業(yè)也需要加強合作，共同構建一個更加穩(wěn)定、可靠的供應鏈體系。

       展望未來，隨著科技的進步和產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，半導體行業(yè)將更加注重可持續(xù)性和韌性。通過技術創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)升級，半導體企業(yè)有望降低對單一地區(qū)的依賴，分散風險，提高整個產(chǎn)業(yè)的穩(wěn)定性和安全性。